Metaplanet huy động thêm 135 triệu USD để gom Bitcoin

Metaplanet tiếp tục khẳng định vị thế là một trong những tổ chức theo đuổi chiến lược tích lũy Bitcoin mạnh mẽ nhất thế giới khi công bố kế hoạch phát hành 23,61 triệu cổ phiếu ưu đãi Class B, còn gọi là MERCURY. Mức giá dự kiến là 900 yên mỗi cổ phần, tương đương khoảng 5,71 USD, thông qua hình thức phân bổ riêng lẻ cho các nhà đầu tư tổ chức nước ngoài. Công ty cho biết đây là một phần trong đợt huy động trước IPO và có thể đem về 21,25 tỷ yên, tức khoảng 135 triệu USD.

Gói cổ phiếu MERCURY được thiết kế như một công cụ tài chính lai, kết hợp yếu tố thu nhập cố định với tiềm năng tăng trưởng dựa trên giá BTC. Loại cổ phần này có tính chuyển đổi, mang đặc điểm vĩnh viễn, không có quyền biểu quyết và cung cấp mức cổ tức cố định 4,9% mỗi năm trên mệnh giá 1000 yên. Việc áp dụng cấu trúc này cho thấy Metaplanet đang ưu tiên hạn chế pha loãng cổ phiếu phổ thông, đồng thời tạo một kênh huy động vốn bền vững hơn để tiếp tục mua vào Bitcoin khi điều kiện thị trường phù hợp. 

Theo kế hoạch phân bổ nguồn vốn, Metaplanet dự định dành khoảng 15 tỷ yên, tương đương 95 triệu USD, từ dòng tiền huy động được để mua thêm Bitcoin trong giai đoạn từ cuối năm 2025 đến quý đầu 2026. Phần còn lại sẽ được phân bổ cho hoạt động kinh doanh tạo thu nhập từ Bitcoin và dùng để tất toán một lô trái phiếu doanh nghiệp đang lưu hành. Với danh mục nắm giữ hiện tại là 30.823 BTC trị giá khoảng 2,8 tỷ USD, Metaplanet đang đứng thứ tư trong số các công ty niêm yết sở hữu nhiều Bitcoin nhất và đợt huy động mới thể hiện rõ việc họ muốn tăng tốc mở rộng quy mô kho bạc này. 

Đọc thêm: Binance và Bybit sẽ Delist 7 đồng coin sau vào ngày 21/11/2025

Song song với phát hành MERCURY, Metaplanet cũng đang cải tổ sâu cấu trúc vốn. Cổ phiếu ưu đãi Class A sẽ được đổi tên thành MARS và tái định vị thành loại cổ phiếu ưu tiên cao cấp hơn, không gây pha loãng và có cổ tức biến đổi theo tháng, nhằm ổn định biến động giá trên thị trường thứ cấp. MERCURY sẽ xếp dưới MARS nhưng trên cổ phiếu phổ thông trong thứ tự xử lý, tạo thành cấu trúc nhiều lớp giúp công ty linh hoạt hơn trong chiến lược tài chính. 

Việc tái cấu trúc này được triển khai trong bối cảnh các công ty kho bạc tài sản số đang trải qua giai đoạn suy giảm mạnh về định giá so với giá trị tài sản ròng, khiến khả năng huy động vốn trở nên khó khăn hơn so với nửa đầu năm. Dù đối mặt những biến động trong ngành, Metaplanet vẫn kiên định với chiến lược gom Bitcoin dài hạn. Cổ phiếu MTPLF đã giảm 80% so với đỉnh tháng sáu, khiến tỷ lệ mNAV lùi về mức 0,88. Đối với ban lãnh đạo, đây không phải tín hiệu tiêu cực mà là động lực để đẩy nhanh mô hình tài chính mới nhằm chuẩn bị cho chu kỳ tăng trưởng tiếp theo của BTC. 

Đọc thêm: Crypto có thể ngừng giảm mạnh nhờ lý do này

🎯 Lưu ý: Bài viết chỉ mang tính chất cung cấp thông tin, không phải là lời khuyên đầu tư. Do đó, nhà đầu tư cần trang bị kiến thức đầy đủ về thị trường tiền điện tử và cân nhắc kỹ lưỡng trước khi tham gia đầu tư. Hãy theo dõi Block24 để cập nhật các tin tức nóng hổi nhất trên thị trường Crypto bạn nhé!